箱体理论的精髓是什么?

2024-05-31

各行各业都有自己的理论,物理学有量子理论,经济学有通货膨胀理论。股市中也有各种各样的理论,其中就有一种名叫箱体理论。

箱体理论

箱体理论就是将股价波动时形成的价格区间化成方形箱体并以此来预判股价走势,指导实战操作的技术理论。具体来说,它就是在K线图上把股票在一段时间内的最高价作为箱顶,最低价作为箱底,绘制成一个方形的箱体。

当股价上升到箱顶高位时,通常会因部分投资者抛出股票而短暂回调,箱顶也就成了该阶段股价上涨的压力位。同样当股价下跌至箱底低位时,则会受买方力量支撑而反弹,此时箱底就成了股价下跌的支撑位。

其认为股价在箱体内波动的时期,就是股票的盘整阶段。而一旦股价突破箱顶压力位进入更高位的箱体时,就是较好的买入时机。反之当股价跌破箱体支撑位落入下一个箱体时,对应卖出点位。而股价的整体走势可以被划分为多个箱体的拼接组合。前一个箱体的顶部可能是后一个箱体的底部,反之亦然。

在实际运用中该理论在牛市中的价值更大。根据其理论,如果股价持续上涨每次向上突破时都能发出买入信号,给投资者入场机会较多。而一旦股价跌破箱底投资者可及时卖出获利了结。相比之下,其在熊市时的应用就比较有限。

是谁发明的

这个理论是上世纪60年代初舞蹈家尼古拉斯达瓦斯发明的。

1920年尼古拉斯达瓦斯出生于匈牙利欧洲的布达佩斯,1943年由于德国纳粹,他逃到土耳其,之后在欧洲和他同父异母的妹妹一起跳舞为生。

1952年也就是他在32岁的时候,去史密斯兄弟的一个俱乐部去跳舞。当时他们用了6000股的股票,去作为他跳舞的酬劳。当时,那个股票每一股是0.5美元。之后他忘了兑换股票,之后过了一段时间发现这个股票竟然上涨到1.9美元,也就是差不多翻了三倍。然后他从这里面就直接赚了8000美元。

这个时候他才发现,原来是可以通过股票来赚钱的。虽然他对股票市场是一无所知,根本就不知道什么是股票市场。但他开始疯狂看书学习,然后在1957、1958年这两年间在市场上赚取了200万美元。

这个事情轰动了整个华尔街,时代杂志就此事采访了他。问了很多问题,并且对他赚钱200万的真实性表示怀疑。之后他又写了这本书,就是How I Made$2 Million in the Stock Market(我如何在我如何在股市里赚200万美元),在这本书里面总结了自己的投资策略为箱体理论。

箱体理论图解

它是一种技术分析方法,着重于股票价格在一定时间范围内的波动,并试图通过分析这些价格波动来预测未来的价格趋势。如图所示:

时间轴:横轴代表时间,通常以日、周或月为单位。每个点代表不同的时间段。

价格轴:纵轴表示股票的价格。

箱体:在图示中可以看到蓝色区域,其价格在特定时间段内在一个水平的范围内波动。这个水平范围就是所谓的"箱体"。

上限和下限:箱体通常由价格的上限(箱体顶部)和下限(箱体底部)定义。价格在这两个水平之间波动。

突破:当价格突破箱体的上限或下限时,这被认为是一个重要的信号。在图中,有两种突破:上升突破(价格突破箱体的上限)和下降突破(价格突破箱体的下限)。

一旦突破发生,分析师或交易者通常会使用技术指标或分析来预测价格的目标水平,如突破后可能的涨幅或跌幅。基于该理论,交易者可以采取不同的策略,例如等待突破后采取行动,或使用其他技术分析工具来辅助决策。

箱体理论的精髓是什么?

其精髓在于通过观察和分析价格的波动,以识别市场中的重要趋势和关键支撑与阻力水平。它强调价格在一定时间范围内的波动,并试图提供有关价格未来走势的见解。核心要点:

观察箱体:以价格箱体作为基本分析单位,这些箱体通常由水平的支撑线和阻力线定义。价格在这两个水平之间波动,形成箱体。

突破信号:重视价格的突破,即价格突破箱体的上限或下限。这些突破通常被视为价格发生重要变化的信号。上升突破表示价格可能上涨,而下降突破表示价格可能下跌。

目标价格:一旦发生突破,分析师通常会使用各种技术指标和分析方法来估计价格的目标水平,从而为投资者提供买入或卖出的决策依据。

交易策略:基于该理论,交易者可以制定不同的交易策略,例如在突破发生后采取行动,或结合使用其他技术分析工具以辅助决策。

风险管理:与所有技术分析方法一样,风险管理在该理论中也是至关重要的。投资者通常需要设定止损和止盈水平,以控制风险和保护资本。

其在于将市场价格的波动分析为一系列箱体,并关注价格的突破以预测未来趋势。它是一种有效的技术分析方法,可用于股票、期货和其他金融市场的价格分析。

有用吗

它是一种技术分析方法,被许多投资者用来分析股票价格的波动并尝试预测未来价格趋势。它可以提供一些有用的洞察,但它也有其局限性,其优点和限制如下:

其优点在于理论简单,不需要复杂的数学或计算。投资者可以使用手绘或计算机图形软件轻松绘制箱体图形,这使得它成为初学者和非专业交易者的一种可行的技术分析方法。而且该利率强调价格的突破,这些突破通常被视为价格发生重要变化的信号。它可以帮助投资者确定何时进出市场。也帮助捕捉市场情绪和价格波动的周期性。通过观察箱体的变化,投资者可以了解市场参与者之间的力量平衡。

其限制在于该理论的解释和分析有时具有一定的主观性。不同的分析者可能会对同一图形达成不同的结论,这可能导致不一致的交易决策。并且它主要关注价格波动,忽略了与公司基本面相关的因素,如财务数据、经济指标等。这可能限制了对市场全貌的理解。

而且也并不能提供精确的价格预测,它只能提供一种近似的价格范围。因此,它并不是一个完全准确的工具,无法完全消除风险。所以它可能不适用于所有市场和所有时期。某些市场可能不具备典型的箱体模式,而且在快速变化的市场条件下,箱体理论的效用可能会减弱。

箱体理论八种画法
类型 描述
水平箱体 价格在一定期限内相对稳定的水平范围内波动。
递增箱体 价格波动范围逐渐扩大,形成上涨趋势,可能导致价格上涨。
递减箱体 价格波动幅度逐渐缩小,形成下跌趋势,可能会导致价格下跌。
廉价箱体 价格波动范围没有明显趋势,通常出现在市场不确定时期。
箱连续体 价格多次进入相似的价格范围,显示市场的持续性特征。
旗形箱体 价格快速上涨或下跌后,进入狭窄区间,通常被视为短期趋势支撑信号。
确定箱体 价格在水平范围内波动,通常出现在长期趋势中,由水平支撑线和阻力线定义。
波浪箱体 价格在一定期限内连续上涨和下跌,没有明显趋势,可能反映市场不确定性。